연금 계좌에 지금 어떤 ETF 담으면 될까?

Feat. 포트폴리오 구성 및 매도 시점

by 디노 백새봄

Jan 26. 2024

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안녕하세요~ 디노입니다.

요즘은 연금 계좌를 거의 다 보유하고 계신 것 같아요.

제가 사회생활 시작할 당시에는 연금 보험 또는 연금 저축이 유행이었는데...

지금은 좀 더 공격적으로 투자하는 증권사 연금 계좌를 많이 선호하는 것 같습니다.

그래서 오늘은 장기투자하면 절대로 잃지 않는... (절대로는 없으니...)

95%이상은 수익으로 마무리 할 수 있는 ETF를 추천하는 시간을 가져보려고 합니다.

긴 말 필요없이 바로 시작하겠습니다.

01 ACE 미국30년국채액티브(H)

상품 설명 : 본 투자신탁은 약 30년 만기 수준의 미국 국채가 갖는 듀레이션 수준의 포트폴리오 구축을 주된 투자전략으로 하며, 이를 위하여 미국상장 장기 국채, 국채관련 ETF에 주로 투자하며, 운용 목적 달성 및 운용 효율성 제고를 위하여 약관상 허용 한도 내 집합투자증권 및 파생상품에도 일부 투자할 수 있습니다.

상품운용사 : 한국투자신탁

총 보수: 0.05%

분류 : 해외채권형, 일반

투자이유

아시는 것처럼 미국의 엄청난 인플레이션으로 인해 물가를 잡기 위한 고금리 기조가 시작된지 이제 2년이 지났습니다. 물가는 어느 정도 잡혔고 금리의 하락을 시장은 점치고 있습니다.

금리 하락의 시점은 정확히 알 수 없지만, 올해 상반기를 시작으로 현재 5.5%인 미국의 기준 금리는 하락을 시작할 것이며, 제 예상으로는 3.5~3.0%까지는 무조건 하락할 것이라고 생각합니다.

제가 이전에 아주 쉽게 채권 금리와 가격에 대한 설명을 드렸기 때문에 자세한 설명은 아래 게시물로 대체하겠습니다.

자세한 것은 아래 링크를 꼭 읽고 투자하시기 바랍니다.

https://blog.naver.com/bexy00/223078807805

그래서, 결론을 말씀드리면...

채권의 수익률은 금리와 반비례 합니다.

금리가 내리면 채권 가격이 상승한다는 것입니다.

앞으로 미국의 장기채(30년물)의 금리가 하락할 때마다, 여러분의 수익률은 올라갈 것입니다.

그리고, 정말 좋은 것은 해당 상품은 연 3.2~3.6% 정도의 배당을 지급하며, 연금 계좌로 투자할 경우 배당 세액이 없습니다.

지금 시점에서 이보다 더 좋은 상품이 과연 있을까요?

마지막으로, 매도 시점은?

미국의 기준 금리가 3~3.5% 까지 하락한 시점까지는 매년 배당금만 받으시면서 투자를 하시면 됩니다.

2~3년 뒤 쯤이 아닐까 싶은데요...

미국 기준금리가 3~3.5%에 도달하면, 미국의 고용과 물가, 그리고 경기를 보고 금리를 다시 올릴지 더 내릴지를 결정하는 순간이 올 것입니다.

그 때, 상승의 기조로 금리 정책이 변하면 매도를 하고, 더 하락할 것이면 조금 더 보유해서 수익률을 극대화 하면 될 것 같습니다.

2024년 1월 25일 현재 가격 기준으로 무난하게 20~30% 이상의 수익률을 올릴 수 있는...

배당 수익 및 더 큰 수익까지 고려할 수 있는 확실한 상품을 가장 먼저 추천드립니다.

02 TIGER 글로벌리튬&2차전지SOLAACTIVE(합성)

상품 설명 : 이 ETF는 주식을 기초자산으로 하여 파생상품시장에서 거래되는 장외파생상품을 주된 투자대상자산으로 하며, “Solactive Global Lithium 지수(원화환산)”를 기초지수로 하여 1좌당 순자산가치의 변동률을 기초지수의 변동률과 유사하도록 투자신탁재산을 운용함을 목적으로 합니다.

“Solactive Global Lithium 지수”는 Solactive AG에서 발표하는 지수로서, 글로벌 기업 중 기업이 리튬 채굴이나 배터리를 생산하고 있으며, 해당 사업에서 현재 및 향후 상당한 매출이 발생할 것으로 예상되는 기업들을 최대 40종목까지 편입합니다.

상품운용사 : 미래에셋자산운용

총 보수: 0.49%

분류 : 해외파생

투자이유

2차전지가 최근 약세를 보이고 있습니다.

제가 작년부터 이제는 2차전지 시세가 끝났고, 바이오와 반도체를 사야한다고 정말 수십번도 더 이야기를 했던 것 같은데 개인투자자들의 2차전지 사랑은 정말 왠만해서는 말릴 수가 없었습니다.

마지막으로 2차전지에 대한 저의 생각을 요약하면...

대시세가 영원히 이어지는 것은 절대 없습니다.
대 시세 뒤 큰 하락이 나온 지금이 다시 2차전지에 관심을 가져야 할 시점입니다.

그래도, 근거가 있어야겠죠?

먼저, 리튬 생산량의 70%를 차지하고 있는 중국의 탄산리튬 가격차트를 살펴보겠습니다.

광물계의 ‘하얀 석유’로 불리는 리튬은 배터리의 주원료로, 미래 에너지·모빌리티 산업의 핵심 자원입니다.

하얀 석유라고까지 불리던 리튬은, 지난 1월 19일 기준 중국 상하이금속거래소에서 거래되는 탄산리튬 가격은 지난해 1월 초 474.5위안에서 1년 만에 81.8% 폭락한 ㎏당 86.5위안을 기록하였습니다.

리튬가격 및 2차전지 주가와 연동되는 'TIGER글로벌리튬&2차전지SOLAACTIVE(합성)'의 가격역시 속절없이 하락하여 2년 전 가격 대비 반토막이 난 상황입니다.

지금 시점이 왜 매수하기 좋은 시점이란 생각을 하였을까요?

첫째로, 최근 리튬 가격을 보면 하락 추세가 완만해지고 바닥을 다지려는 시도가 나타나고 있습니다.

둘째로, 2차전지 관련 기업들 역시 스프레드 마진이 기본적인 사업구조이므로, 리튬가격이 반등하면 2차전지 기업의 수익률이 좋아질 것입니다.

마지막으로, 고금리에서 저금리 시대로 가면 2차전지 및 전기차 기업들의 금융비가 줄어들어 수익률이 역시 좋아지는 구조가 만들어 집니다.

그런 측면에서 지금부터 분할 매수한다면 좋은 투자 결과를 만들어 낼 수 있을 것으로 생각됩니다.

03 TIGER 2차전지소재Fn

상품 설명 : 이 ETF는 국내 주식을 주된 투자대상자산으로 하며, “FnGuide 2차전지소재 지수(Price Return)”의 수익률 추종을 목적으로 하는 ETF입니다.

FnGuide가 발표하는 “FnGuide 2차전지 소재 지수(Price Return)”는 유가증권시장 및 코스닥 상장 종목 중 기초필터링을 통과한 종목들을 유니버스로 하고 증권사 리포트 및 기업공시 보고서에 키워드 기반 머신러닝 기술을 적용하여 2차전지 소재 관련 키워드(2차전지소재, 양극재, 음극재, 전해질, 전해액, 분리막 등)와 유사도가 높은 종목들로 구성된 지수입니다.