폭락하는 증시에 흔들리지 않는 법
개인 투자자의 폭락 장 대응법
최근 S&P 500 지수와 나스닥 지수가 강하게 하락하며 많은 개인 투자자가 손실을 보고 있습니다. 주식 시장은 상승과 하락을 반복하지만, 이번 하락과 같은 폭락 증시에는 대부분의 개인 투자자가 대응을 하지 못하곤 합니다. 이번 글에서는 시장의 폭락 이유와 대응 방법에 대해 설명드리겠습니다.
1. 시장이 폭락하는 이유
미국 증시는 역사적으로 우상향해 왔지만, 매년 증시가 급락하는 시기가 있어왔습니다. 이러한 원인은 경제 위기, 금리, 전쟁, 실적 악화, 정부 정책 등 다양한 요인이 작용합니다. 즉, 이러한 하락을 대비하기 위해서는 매일 뉴스를 통해 사회, 경제 상황을 이해하고 있어야 하며, 미국 및 국내 시장 지수의 추세를 확인할 필요가 있습니다.
트럼프 대통령 당선 당시 주가로 하락한 나스닥 지수 ETF QQQ 일봉 차트특히, 지수 자체가 많이 오른 상황에서는 이미 수익 중인 투자자가 수익을 실현하며 강한 하락이 오는 경우가 많습니다. 최근 미국 시장은 트럼프 대통령 당선 이후 경제 성장 기대감으로 단기간에 크게 올랐습니다. 이후 관세 이슈가 발생하며 지수가 다시 제자리로 돌아왔다고 볼 수 있습니다. 이와 같이 시장이 과열된 상황에서는 적은 매도세로도 시장이 크게 하락할 수 있으므로 비중을 줄이고 대응 준비를 할 필요가 있습니다.
2. 상승 이후 큰 조정이 오는 이유
트럼프 대통령 당선 이후 크게 상승한 증시가 제자리로 돌아왔기 때문에, 개인 투자자 입장에서는 크게 오른 증시가 갑자기 하락한 상황을 이해하기 어려울 수 있습니다. 이를 이해하기 위해서는 이전에 업로드한 투자자의 심리를 활용할 수 있습니다.
1) 손실 회피 경향
인간은 이득보다 손실을 더 크게 체감합니다. 주식을 매수하고 갑자기 큰 하락이 발생하면 손절을 고민하게 됩니다. 작은 하락에는 버틸 수 있겠지만, 이번 폭락처럼 2주 연속 주가가 하락하면 더 이상의 손실을 감내하지 못하고 손절로 대응합니다. 즉, 하락이 지속될수록 주가가 더 내려갈 수 있다는 공포가 생기며 매수세보다 매도세가 강하게 시장에 작용합니다.
2) 군중 심리
'환호에 매도하고, 공포에 매수하라'라는 얘기를 한 번쯤은 들어보셨을 겁니다. 투자자들이 공포에 떨 때가 저점이므로 좋은 매수 기회라는 의미입니다. 하지만 이는 쉽지 않습니다. 시장이 하락하면 온갖 뉴스, SNS에서 부정적 전망을 말하며, 경제 전문가들은 대폭락의 시작을 경고하기도 합니다. 주가가 고점일 때는 다들 긍정적 얘기를 하지만, 주가가 저점일 때는 공포를 조성합니다. 이러한 상황에서는 매수 심리보다 매도 심리가 강해지며 주가가 더 하락하게 됩니다.
3) 강제 청산
시장 및 주가가 단기 하락한다면 반등할 확률이 높지만, 장기간 하락할수록 반등이 어려워집니다. 이러한 이유는 신용거래를 이용한 투자자들이 강제 청산을 당하기 때문입니다. 시장에는 레버리지 투자자가 많기 때문에, 그들의 잔고를 감당하지 못할 하락이 발생한 경우 강제 청산이 발생하며 추가 하락을 유발합니다.
3. 폭락장에서 투자자가 해야 할 3가지 행동
1) 시장 움직임 이유 분석
네이버증권 뉴스 이미지시장이 폭락할 때 공포를 줄일 수 있는 방법은 하락 이유를 찾는 것입니다. 왜 하락했는지를 알아야만 추가 대응을 할 수 있기 때문입니다. 만약, 전쟁 이슈로 인해 증시가 하락했다면 종전 시 증시는 반등할 것입니다. 즉, 문제를 파악하고 해결이 되는지를 알아야 공포를 줄이고 대응할 수 있습니다. 이를 위해 뉴스를 항상 가까이해야 합니다.
2) 투자자마다 다른 대응 방법
이러한 폭락 증시에는 투자자마다 대응 방법이 다릅니다. 만약, 단기 투자자라면 시장 하락을 우려하며 미리 비중을 줄이고 보유 종목을 손절했어야 합니다. 시장이 상승 중이고 리스크가 적을 때만 매매하는 단기 스윙, 데이트레이딩 투자자가 시장이 하락할 때도 비중을 줄이지 못했다면 투자 심리가 무너질 수 있습니다.
반면 장기 투자자에게는 기회가 될 수 있습니다. 미국 시장에 장기 투자하는 적립식 투자자라면 시장이 하락할 때 평균 단가를 낮출 수 있습니다. 자신의 투자 전략에 맞춰 대응 방법을 미리 고려해야 합니다.
3) 배당ETF, CMA 계좌, 채권 활용하기
시장이 폭락할 때는 주식 투자를 지양해야 합니다. 반면, 변동성이 적은 배당 ETF 등을 활용해 추가 수익을 추구할 수 있습니다. 특히, CMA 계좌나 채권을 활용하면 손실 없이도 안정적인 수익을 추구할 수 있습니다. 주식 투자는 리스크가 매우 높은 투자이지만, 이와 같은 투자 대안을 마련하면 폭락 장이 길어져도 수익을 창출할 수 있습니다.
※ 요약
1. 시장 폭락 이유는 다양하지만, 손실 회피, 군중 심리, 강제 청산 이유로 추가 하락이 발생하는 경우가 많아요.
2. 시장이 폭락한다면 폭락 이유를 분석하는 게 가장 중요해요.
3. 투자자마다 대응 방법이 달라요. 단기 투자자라면 손절 후 반등 구간이 올 때까지 관망해야 해요.
4. 시장은 항상 반등해 왔어요. 적립식 장기 투자자라면 추가 매수 기회를 고려할 수 있어요.
5. 배당 ETF, CMA 계좌, 채권 등을 활용하면 리스크를 줄이고 추가 수익을 기대할 수 있어요.
