연금자산과 위험관리
연금투자 시 발생할 수 있는 리스크 요인들
※ 요약하면 이렇습니다.
· 우리는 안전한 것을 좋아하고, 이는 투자에서도 동일합니다.
· 하지만 모든 투자 위험을 피할 수는 없죠.
· 연금투자 시 발생할 수 있는 위험들에는 뭐가 있을까요?
· 이런 위험들을 관리하고 낮춰나간다면 성공적인 연금투자를 하실 수 있습니다.
■ 우리는 보다 안전한 것을 좋아합니다
사람들은 위험한 것보다 안전한 것에서 더 편안함을 느낍니다.
위험은 보통 부정적인 이미지로 그려지고, 안전은 바람직한 것으로 형상화되죠. 편안한 것이 바람직한 것이니 당연한 것이라고 생각됩니다.
이를 투자에 대입하면 더더욱 그러한데요, 투자에서의 위험이라고 하면 가장 먼저 내가 투자한 돈보다 더 적은 금액을 가지게 되는 것을 떠오릅니다. 두 글자로 요약하면 손실이죠.
우리가 다양한 정보를 얻고, 여러 투자 기법과 노하우를 배우는 것은 투자에서 손실을 내지 않기 위함입니다. 다시 말하면 위험을 피하기 위함이라고 할 수 있는데요, 이렇게 위험을 피하려는 것은 편안함을 느끼기 위한 것. 어찌 보면 바람직한 행동일 수 있습니다.
자료 : KB자산운용투자 위험은 우리 눈에 보이는 것이 아닙니다. 객관적이지도 않죠. 그러다 보니 같은 위험에 대해서도 사람마다 받아들이는 정도가 다릅니다.
예를 들어 -3%라는 투자 성과에 대해 의견을 여쭈어보면 '충분히 허용 가능하다'라고 말하는 사람도 있고 '용납할 수 없다'라는 사람도 있을 것입니다.
개인별로 투자 위험을 바라보는 시각이 다르고, 받아들이는 정도가 다르다 보니 '어느 정도가 위험한 것이다'에 대한 정량적 판단 기준도 만들 수 없습니다.
위험을 줄이고 편안함을 찾아가는 수많은 과정을 거치며 위험에 대한 각자의 기준을 만들고, 이를 통해 '안전하다'에 대한 판단도 할 수 있게 되죠.
■ 연금투자에서 발생할 수 있는 위험을 관리해 보세요
흔히 '위험을 관리한다'라고 표현하는데요, 이는 위험을 피하거나 줄이는 것을 의미합니다.
위험을 다 없앨 수만 있다면, 또는 피할 수만 있다면 '위험' 자체는 아무런 문제가 되지 않을 것입니다.
하지만 모든 위험을 다 피할 수 있는 것은 아니죠. 그렇기에 적당한 선에서 위험도를 낮추는 방법으로 대응하는 것이 우리가 할 수 있는 현명한 대응방법에 해당합니다.
우리는 연금 투자를 해야 하기 때문에 여기에서 생길 수 있는 위험들을 관리해야 합니다. 없앨 수 있다면 없애는 것이 편안한 투자를 위해 꼭 필요하죠.
그래서 오늘은 연금투자에서 발생할 수 있는 위험들을 살펴보려고 합니다. 앞서 말씀드린 것처럼 '위험에 대한 판단'은 개인적인 영역이기에 공감되지 않는 부분도 존재할 수 있습니다.
그럼에도 불구하고 연금 투자를 해 나가실 때 아래의 위험들을 꾸준하게 점검하신다면 보다 편안함을 가져다주는 든든한 나의 연금자산을 마주하시게 될 것입니다.
■ 위험 1. 투자하지 않는 것
연금은 시간을 무기로 가지고 있는 자산입니다. 장기간 투자할 수 있다는 장점을 가지고 있죠.
시간을 수익률로 바꿔서 효율을 극대화할 수 있는, 정말 더할 나위 없이 좋은 장점을 가지고 있는데, 이를 하지 않는 것이 첫 번째 연금투자의 위험입니다.
좀 더 쉽게 말하면 '연금투자를 하지 않는다는 사실 자체가 리스크다'라고 요약되네요.
물론 투자를 해서 손실이 나지 않으면 그 자체만으로도 투자에 성공했다고 생각할 수 있습니다.
예를 들어 볼까요? 지금 1년 3%의 금리를 주는 정기예금에 가입하면 확정적으로 내 연금자산이 1년 후 3% 늘어납니다. 어쨌거나 자산이 늘어나는 것이니 이 정도면 성공한 투자라고 생각할 수 있죠.
하지만 슬프게도 연금 투자의 관점에서 보면 투자할 수 있는 시간 1년이 사라지는 것입니다.
이전 글에서, 더 이전의 글에서도 계속 강조한 사실인데요, 연간 수익률 1%의 차이가 장기간 누적되면 이는 투자원금 이상의 차이로 벌어집니다.
여기서 투자 기간 1년이 줄어드는 것은 향후 내 연금자산의 크기에 상당한 영향을 줄 수밖에 없습니다.
자료 : KB자산운용더 나아가서 내 연금자산이 1년 동안 3% 늘어났는데, 같은 시간 동안 물가가 3%를 더 넘게 올라갔다면 내 연금자산의 가치(구매력)은 오히려 1년 전보다 더 줄어들게 됩니다. 실질적으로 손실을 본 것이죠.
연금 자산도 나와 함께 열심히 자기의 일을 해서 몸집을 키워나가야 하는데.. 오히려 실질 가치가 줄어들고 있다면..? 이는 정말 위험한 일이 될 수 있습니다.
■ 위험 2. 중간에 자금이 소진되는 것
연금자산의 존재 이유에는 여러 가지가 있습니다. 그런데 가장 주된 목적은 향후 우리의 경제활동이 중단되었을 때 사용할 수 있는 '수입원'을 만들기 위함입니다.
자산을 불리고, 규모를 늘리고, 발생할 수 있는 위험을 관리하는 이유가 모두 이 목적을 달성하기 위해서죠. 그런데 이 목적 이외의 용도로 사용하게 되는 것이 연금투자에서 발생할 수 있는 두 번째 위험입니다.
자료 : KB자산운용우리가 연금자산을 용도 외로 활용하는 대표적인 케이스가 바로...
(더 자세한 내용은 아래의 링크에서)
※ 위 내용은 KB자산운용의 내부 필진 '할부금지'의 글을 요약한 것입니다.
전체 글은 아래의 링크에서 확인하실 수 있습니다.
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Compliance notice
※ KB자산운용 준법감시인 심사필 '투자광고 2024_640(다)'
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