ETF 부터 미국주식까지 <2022 미래지도>
ETF 부터 미국주식까지 유망 테마주 종합 투자 전망
ETF, 성장 섹터, 시장 규모, 글로벌 기업 총망라! 위험은 낮추고 수익률은 높이는 현명한 투자자들을 위한 글로벌 머니 맵
<성장 분야 35, 밸류체인 65, 미국 ETF 마인드맵, 테마별 수록, 부록 1 밸류 체인 북, 부록 2 성장 테마 맵>
저자 이상우
증권사 출신 전무가로, 구독자 65만 명 유튜브 (2021년 11월 기준)를 운영하는 파워 주식 유튜버다. 주식교육 플랫폼 투공의 대표강사다. 투자자산운용사, 증권투자상담사, 금융자산관리사, 선물거래 상담사, AFPK 자격을 보유하고 있다. 지은 책으로는 <이상하게 쉬운 주식> <주식투자 끝장내기> <이것이 진짜 주식이다> <주식차트 절대비기 300선> 이 있다. <주식차트 절대비기 300선>은 대한민국 차트 전문 서적 최초로 해외에 판권을 수출해, 2022년 대만에서 종이책과 전자책으로 출간될 예정이다.
2021년에는 어떤 기업에 투자를 하셨나요? 그리고 2022년에는 어떤 기업에 투자를 하실 계획을 가지고 계시나요?
오늘 소개할 책인 [2022년 미래 지도]라는 책은 주식 투자를 시작하기 전에 또는 주식 투자를 하고 있지만 앞으로 어떤 유망한 기업에 투자를 해야 할지에 대해서 고민하고 있는 투자자들에게 도움이 되는 책이다. 난 이 책을 투자 백과사전이라고 부르고 싶다. 투자 백과사전이라는 말에 걸맞게 이 책에는 다양한 분야의 성장 모멘텀을 가진 글로벌 기업들을 마인드맵 형식으로 정리한 책이다. 총 35가지 테마로 나누어서 다양한 표와 함께 잘 정리되어 있어서 주린이들도 이해하기 쉽게 정리된 책이다. 각 테마에 대한 이해, 성장성 분석, 밸류체인 그리고 경쟁력 있는 기업 소개 순으로 배치되어 있다.
총 35가지 테마가 있어서 처음에는 어떻게 읽어야 하나 고민이 될 수 도 있다. 난 순서대로 읽었지만 이 책은 순서대로 읽을 필요가 없는 책이다. 자신이 궁금한 분야를 선택해서 읽어도 되기 때문에 책의 두께를 처음 접하고 두려워할 필요가 전혀 없다.
Contents
서문
01 메타버스 VR AR XR
02 VFX(시각 효과), CG (컴퓨터 그래픽)
03 블록체인 (암호화폐)
04 NFT (Non fungible token)
05 전기차, 2차 전지
06 엔터테인먼트, 미디어 콘텐츠, 웹툰
07 전자결제, 사이버보안
08 자율주행
09 수소차
10 반도체
11 ESG
12 태양광
13 풍력
14 탄소배출권
15 CCUS(탄소 포집 및 저장)
16 SMR (소형원자로)
17 AI (인공지능), 로보틱스
18 클라우드
19 우주 UAM (도심 항공 교통)
20 게임
21 CBDC (중앙은행 디지털화폐)
22 인터넷 플랫폼
23 의료기기 원격의료
24 반려동물
25 건강기능식품 마이크로바이옴
26 스마트그리드 스마트팩토리 스마트팜 IOT
27 코로나 19 백신 코로나 19 치료제 원격 산업
28 항암제 치료제
29 바이오시밀러, CMO
30 폴더블, 5G (6G)
31 무선충전, 키오스크
32 마이크로 LED
33 CNT (탄소나노튜브)
34 보톨리늄톡신
35 폐기물 산업
2022년 성장 테마를 잡아라!
전 세계 자금이 몰리고, 정부 정책이 함께 따라붙으며, 다양한 형대로 트래픽이 증가하고 지속적으로 성장하는 동시에, 커지는 시장이 해마다 숫자로 검증되는 곳, 이 조건들을 한데 만족시키는 테마를 반드시 알아야 성공적인 투자를 할 수 있다.
2022년에 투자할 분야와 기업을 선정하기 전에 현재 글로벌 현상을 생각해 볼 필요가 있다. 현재 전 세계적으로 구조적 저성장이 고착화되었고, 이는 신흥국도 예외가 아닌 상황이다. 거기다가 최근 발생한 코로나19는 세계 경제에 빨간 불이 켜지게 만들었다. 지금의 글로벌 자금은 혁신과 성장이 존재하는 테마를 계속 찾고 있고 그곳에 투자를 늘려나갈 것이다. 그 이유는 전 세계 정부들의 움직임이다. 향후 5년 10년 이내의 정부 정책을 보면 앞으로 어떤 분야가 성장할 것인지 힌트를 얻을 수 있다. 예를 들어, 전기차는 현재 시점에서 성장과 혁신을 대표하는 테마이다. 세계는 미국과 중국을 중심으로 전기차 생산을 늘려 나가고 있고 앞으로 테슬라와 같이 전기차를 생산해 내는 기업이 전 세계 시장을 주도해 나갈 것이다. 전기차와 연관된 테마는 반도체, 자율주행, 탄소배출권 등 다양하다.
이 책의 특징
▶미국과 한국의 성장 섹터를 한눈에 조망할 수 있도록 기획되었다. 투자자가 개별적으로 확인해야 했던 성장 섹터 선정, 향후 시장 규모, 성장 근거, 비즈니스 구조, 밸류체인, 관련 국내 기업부터 글로벌 기업은 물론 관련 ETF까지 이 책에서 총망라하고 있다
▶블랙록이 언급한 5가지 메가트렌드와 지속 가능한 성장성을 중심으로 35개 테마를 선별. 각 테마별로 왜 성장하는지, 어느 정도의 속도로 시장이 확대되는지, 어떤 밸류체인이 형성되었고, 수익구조는 무엇인지 세부적으로 소개한다. 성장 근거가 탄탄히 뒷받침되는 성장 테마 풀 Pool 을 이 책 하나로 얻을 수 있다.
(블랙록: 전 세계 1위 자산운용사이자 각종 ETF를 만드는 회사)
▶35개 테마마다 밸류체인을 구성, 해당 밸류체인에 포함되는 국내 기업, 미국 기업, 미국 ETF를 마인드 맵 Mind map 으로 정리. 시장의 관심과 수급을 좀 더 빠르게, 더 높은 확률로 확인할 수 있다.
▶미국 주식에 투자하는 독자들에게도 도움이 되는 책. 이 책은 그간 출간된 적 없는 테마별 밸류체인과 각 기업을 제공한다는 면에서 실전 활용도가 높다.
▶부록으로 담은 테마맵 지도에서 35개 테마를 정부 정책에 따라 디지털 뉴딜, 그린 뉴딜, K 반도체, K 콘텐츠, K 바이오/헬스케어로 묶었다 향후 정부가 육성 정책을 발표할 때마다 관련 테마와 실제 수혜 기업군을 신속하게 체크할 수 있다.
책의 구성 예시
전반적인 설명
테마 1 : 메타버스 VR AR XR
메타버스는 단순한 유행이 아니다. 코로나19를 겪으면서 비대면 서비스의 증가와 XR, 5G 등 가상 생태계를 구성하는 기술 산업이 주목받으면서 메타버스 관련 산업은 급성장했다.
-> VR 가상 현실 AR 증강 현실.. 근데 XR은? p29 (핵심 키워드: 각 테마 별 마지막 페이지에 있는 핵심 키워드는 잘 모르는 키워드의 뜻을 쉽게 파악할 수 있다.) XR [eXtended Reality) 확장 현실
다양한 도표, 그래프, 사진 등을 이용해서 복잡하고 생소한 개념의 테마를 알기 쉽게 표현해 놓았다.
주식 투자를 하려고 하는 초보 투자자들의 경우 길고 장황하게 쓰인 글보다는 이런 식으로 도표, 그래프, 사진 등을 이용해서 보여주면 훨씬 이해하기 쉽고 공부를 하는 데에도 도움이 된다. 최근 나의 가장 큰 관심사는 메타버스 관련 기업과 블록체인 기술을 활용해서 혁신과 성장을 해나가는 기업들이다. 보통 일반적으로 내가 알고 있던 메타버스 관련 기업은 플랫폼 기업인 로블록스와 메타 정도였는데 실질적으로 메타버스 관련 기업은 분야별로 세분화되어서 크게 플랫폼 기업인 게임 (로블록스), 인프라 기업인 컴퓨팅 (엔비디아)/클라우드 (마이크로소프트, 아마존), 소프트웨어 기업인 엔진 개발 (유니티 소프트웨어), 하드웨어 기업인 GPU (엔비디아) AR VR XR 기기 기업인 (메타, 마이크로소프트, 알파벳 등) 등 다양한 기업이 있었다.
로블록스의 경우 투자를 하려고 관심 기업에 넣어 둔 기업이고 유니티 소프트웨어의 경우 이번에 이 책을 통해서 좀 더 자세하게 어떤 기업인지 알게 되었고 향후 투자하면 좋은 기업이라고 생각해 관심 기업에 추가한 기업이다.
테마 밸류체인
현광 팬으로 밑줄을 그은 기업의 경우 내가 투자를 하고 있거나 관심을 가지고 지켜보는 기업이다. 2차 전지 분야에 패배터리분야도 앞으로 성장이 기대되는 미래 성장 산업이라고 한다. 그 이유는 배터리는 수명이 제한되어 있어 폐배터리를 관리할 인프라도 중요하기 때문이라고 한다. 이러한 폐배터리 사업의 ESS 재활용 사업을 하는 기업으로 현대차가 있다는 사실은 이번에 처음 알게 된 사실이다.
글로벌 주요 기업 및 ETF
글로벌 주요 기업에 전기차 제조/배터리 충전 사업에 테슬라가 있는 걸 볼 수 있다. (내가 투자하고 있는 기업을 만나니 반갑다!)
관련 섹터의 주요 기업들을 모아놓은 ETF를 소개해 놓은 것도 볼 수 있다. 주식 투자 2년 차인 내가 이제 서야 관심을 기울이기 시작한 투자 모델이 ETF이다. 이렇게 한눈에 볼 수 있도록 정리된 자료를 통해 내가 관심 있는 분야의 ETF를 공부하는 시간은 줄일 수 있게 되었다.
해외 대표 기업 /국내 대표 기업
각 테마별 해외 대표 기업과 국내 대표 기업도 소개해 놓았다. 가장 중요한 시가 총액과 매출액 영업이익 부채비율 등을 확인할 수 있다.
주식 투자의 매력은 숨겨진 보석을 찾아내는 데에 있는 것 같다. 테슬라를 찾아냈을 때가 그랬고 포스코 케미컬을 찾아냈을 때가 그랬다. 포스코 케미컬의 경우 배터리 사업에 거의 올인했다고 해도 과언이 아닐 정도라고 한다. 또한 국내 유일 배터리 양극제 음극제 생산 업체이기도 하다.
핵심 기업 소개
각 테마별 핵심기업에 대해서 소개하는 페이지도 있다. 어떤 기업들이 어느 정도의 규모로 투자를 하고 있는지 확인해 볼 수 있다.
핵심 키워드
각 테마별 핵심 키워드를 친절하게 설명해 놓았다. 이 책 한 권이며 각 테마별 핵심 키워드를 거의 다 알 수 있다. 개인적으로 많은 도움을 받았다. 인터넷으로 일일이 찾는 수고스러움을 덜 수 있다.
테마 메타버스 VR AR XR
정부도 나선 메타버스 경제
한국 정부 - 2020년 추가 예산안에서 디지털 뉴딜 부문에 메타버스 관련 1,000억 원의 예산 편성, 추가로 2022년 예산안에서 8,000억 원으로 올려 2년 사이 8배 확대, 2025년까지 전체 2.6조 원이 투입되는 상당한 규모의 사업
미국 - 국방부와 보건 복지부를 중심으로 XR (가상 융합 기술) 지원에 초점
영국 - 실감경제 개념을 도입해 타 산업과의 시너지 창출을 위한 정책 수립
중국 - VR 및 메타버스 산업 가속화, 주요 산업과의 융합을 핵심과제로 내세우며 관련 기업 지원
<2022 미래 지도 중에서>
테마 VFX 시각효과, CG 컴퓨터 그래픽
OTT 콘텐츠 경쟁은 VFX 산업의 수혜
VFX가 접목된 디지털 콘텐츠 시장의 성장은 유튜브와 글로벌 OTT 플랫폼에서 쉽게 확인할 수 있다. 넷플릭스의 경우 제일 먼저 국내 시장에 진출하면서, 킹덤, 스위트 홈, 승리호 등 한국 오리지널 콘텐츠를 제작해 전 세계적 흥행에 성공한 바 있다. 즉, VFX는 영화나 드라마 등 전통적인 매출 이외에도 글로벌 OTT 플랫폼의 오리지널 콘텐츠 제작을 통해서도 관련 기업의 수익을 극대화하고 있다.
(핵심 키워드 OTT : Over The Top 온라인을 통해 영화나 드라마 등의 미디어 콘텐츠를 제공하는 서비스를 의미한다. OTT 혹은 온라인 동영상 서비스로 혼용되며, 해외 기업 가운데 가장 대표적인 서비스로 넷플릭스와 디즈니플러스가 있다.)
<2022 미래 지도 중에서>
테마 전기차 2차 전지
주목! 배터리 + 충전 인프라 + 배터리 리사이클링
특히 한국의 배터리 주요 3사가 글로벌 최상위 배터리 메이커로 자리매김할 수 있을 만한 실력임을 고려한다면, 한국산 배터리가 향후 5년이 아닌 10년 또는 그 이상 전 세계 무대에서 실력 행사를 제대로 보여줄 전망이다. 전기차 수요 증가와 더불어 배터리 충전 인프라가 빠르게 구축될 전망이다. 배터리는 수명이 제한되어 있어 폐배터리를 관리할 인프라도 중요하다.
<2022 미래 지도 중에서>
테마 전자 결제 사이버 보안
사라지는 현금결제
주목할 점은 코로나19 백신과 치료제 등으로 경제 봉쇄가 풀리는 추세에서도 온라인 중심의 소비 패턴이 지속되고 있다는 점이다. 이는 온라인 소비가 오프라인 대비 편리성이 높아 이를 경험한 소비자들은 다시 오프라인 소비로 돌아가기 때문이다. 온라인 소비는 물론 오프라인 소비 영역까지 온라인으로 결제가 가능해지면서 그 성장세는 더욱 가파르다. 바로 O2O (On-line to Off-line) 결재를 통해서다.
카카오 O2O 플랫폼 전략 : O2O 결제로 축적되는 구매 패턴 등의 빅테이터는 플랫폼 기업에게 기회 요인이다. 이론 인해 플랫폼 기업들은 O2O 결제 서비스를 경쟁적으로 확산시킬 전망이다.
※대표적인 예로 음식 배달이나 스마트폰 호출 택시 서비스 등이 있다.
<2022 미래 지도 중에서>
테마 자율주행
자율주행이란?
레벨 0부터 5단계까지 5-6개 단계로 구분되는데 (관련 업계마다 1단계 가량 차이) 레벨 4- 5단계는 우리가 흔히 떠올리는 완전 자율주행 차이다. 자율주행차의 가장 큰 목적 중 하나는 인간의 실수를 줄이는 데 있다. 역사적으로 신기술의 도입은 교통하고 사망자 수를 지속적으로 줄여왔기 때문이다.
글로벌 자율주행 시장 규모 전망 : 2025년을 기점으로 급속도로 성장할 전망이다. 특히 완전 자율 주행으로 지칭할 수 있는 레벨 4단계는 2035년경 크게 부상할 전망이다.
<2022 미래 지도 중에서>
테마 반도체
미국 반도체 굴기
조 바이든 대통령 취임 후, 미국은 글로벌 반도체 부족 및 중국 반도체 굴기 전략을 제재하기 위해 글로벌 반도체 공급망 조사를 실시했고 삼성전자, 인텔, TSMC, 애플 등 글로벌 IT 공룡 기업들의 CEO들과 공급망 관련 회의를 진행했다. 한국 반도체 산업이 반사이익을 얻고 있다. 과거 미국이 일본 반도체 기업을 제재할 때 삼성전자가 점유율을 크게 확대했던 이력을 이번 사이클에 다시 재현할 필요가 있다.
반도체 공룡들의 천문학적인 시설투자 전쟁
삼성그룹이 반도체와 바이오 등 그룹의 전략 산업 육성을 위해 2021년-2023년까지 총 240조 원을 투자하기로 했고 이 중 반도체에 80%인 200조 원을 투자하기로 했다. 파운드리 분야의 압도적 1위인 TSMC는 2023년까지 116조 원을 투자하여 파운드리 생산 능력을 확대하겠다고 발표했고, 미세공정 경쟁에서 중대한 타이밍을 놓친 글로벌 반도체 매출 1위인 인텔은 파운드리 산업 재진출을 발표하며 2030년까지 최대 110조 원을 투자해 유럽 지역에 반도체 공장 2개를 지을 계획을 밝혔다.
<2022년 미래 지도 중에서>
테마 탄소배출권
탄소 배출이 돈으로 연결되는 탄소경제 본격화
탄소 가격이 올라갈수록 탄소 배출 기업들은 온실가스 배출을 줄이기 위해 실제적인 투자 결정을 내려야 한다. 2020년 유럽에서만 해도 기업들이 당장 탄소배출권을 사야 할 정도로 급한 상황은 아니었지만 유럽 국가들이 온실가스 감축 목표를 기존보다 더 높게 설정하면서 상황이 급변했다. 탄소배출권 보유 기업은 팔지 않으려 하는데 매수하고자 하는 수요가 많아지면서 배출권 가격이 상승하기 시작했다. 유럽연합은 세계 최초로 탄소 국경세 도입을 공식화했는데 탄소 배출량이 많은 나라에서 만든 상품을 수입해올 때 추가 세금을 내게 한 일종의 징벌적 관세다. 미국 민주당도 최근 친환경 예산안을 마련하면서 유럽연합의 탄소 국경세와 유사한 오염 유발국 수입세를 제안했다.
<2022년 미래 지도 중에서>
테마 우주 UAM (도심항공교통)
제프 베조스와 일론 머스크가 공들이는 사업
우주산업은 우주여행뿐 아니라, 통신 서비스, 지구 관측, 자원 개발, 자율 운행, 우주 태양광 발전 등 그 범위가 넓다. 과거에는 위성 발사에 사용되는 로켓이 일회용에 그치고 비용도 컸지만, 로켓 재활용이 가능해지면서 상업적 이용이 한층 수월해졌다.
한편 우주산업에서 주목해야 할 키워드는 저궤도 위성이다. 대표적인 예로 스페이스 X는 스타링크라는 우주 인터넷망 구축을 위해 최근 2년간 1,700개에 달하는 저궤도 위성을 발사했고, 현재 12개국에서 약 10만 명의 가입자가 위성을 활용한 인터넷 서비스를 받고 있다. 아프리카 오지나 히말라야 정상에서도 인터넷을 활용할 수 있는 길이 열린 것이다. 전 세계 인터넷 보급률이 60% 임을 감안하면 저궤도 통신 위성은 인터넷이 연결되지 못한 곳을 중심으로 충분히 수요가 남아 있다고 할 수 있다.
<2022 미래 지도 중에서>
35개의 테마 중 최근 개인적으로 관심이 많은 테마순으로 정리했다. 이 책의 가장 큰 특징은 수많은 도표를 활용해 독자가 이해하기 쉽도록 정리해 놓았다는 것이다.
지금까지 투자 공부를 하면서 나의 단편적이고 짧은 지식으로 인해 대충 이해하고 넘어가는 경우가 많았는데 이 책은 주식 투자 백과사전답게 A-Z로 자세하게 기본적인 상식부터 좀 더 광범위한 부분까지 자세히 설명되어 있다는 점이 좋았다.
예전에 클라우드 분야에서 아마존이 1등 기업이라는 이야기를 들었었는데 사실 아마존에 투자를 하지 않기 때문에 특별히 알아보지 않았는데 이 책을 통해서 아마존이라는 기업이 클라우드 분문 글로벌 시장 점유일 1등 기업이며 클라우드 서비스인 AWS (Amazon Web Service)는 아마존 전체 매출에서 10% 수준이지만 전사 영업이익의 절반가량을 창출하는 핵심사업이라는 사실도 알게 되었다. 이처럼 단편적으로 흩어진 나의 지식의 파편들이 이 책을 통해 통합될 수 있었다.
탄소배출권에 대해서도 테슬라 투자자로서 당연히 알고 있기는 부분이기는 하지만 더 자세히 알 수 있었다. 테슬라가 탄소배출권으로 수혜를 받는 기업인 이유가 100% 전기 차이기 때문에 다른 기업들에게 탄소 배출권을 판매함으로써 수익을 창출할 수 있다는 사실이다. 물론 이러한 수익은 다른 기존의 자동차 기업들이 전기차를 더 많이 제조하기 시작하면 사라지는 수익이기도 하다.
최근 내가 투자를 하면서 가장 아쉬웠던 점이 내가 관심 있는 분야의 기업에 대해서만 공부를 한다는 점이 가장 아쉬웠다. 주식투자를 처음 시작할 때는 국내 주식 투자를 먼저 시작했고 미국 주식 투자를 할 때도 다양한 분야의 기업을 공부하고 투자했지만 본격적으로 테슬라 투자를 시작하면서부터는 전기차, 메타버스, 게이밍 주식에만 관심을 두고 공부를 했기 때문이다. 투자를 떠나서 다양한 분야의 기업을 알아가고 공부해야 하는데 그러한 부분이 항상 아쉬웠는데 이 책은 그러한 나의 아쉬움을 만족시켜 주었다.
이 책을 통해 더 관심을 가지고 공부하고자 하는 테마들이 생겼고 관심 기업을 추가되는 기업들도 생겼다. 물론 앞으로 더 많은 기업이 관심 기업으로 추가가 될 것이다. 직접적으로 투자를 하고 안 하고를 떠나서 미래 산업에 대해서 공부하고 글로벌 기업들이 어떤 테마에 집중해서 사업을 혁신하고 성장해 나가는지를 아는 것은 투자자로서 기본적으로 갖추어야 할 자세라고 생각한다.
읽어주셔서 감사합니다.
<이 책은 출판사로부터 도서를 지원받아 주관적으로 쓰인 글입니다.>
