투자에서 진짜를 알아보고 싶다면?
#워런 버핏 마인드 #기업의 과거 실적 제대로 조사하기
오늘은 진짜를 알아보는 방법에 대해 생각해보겠음.
1. 주식 투자하는 사람의 궁극적인 관심사 무엇이겠음?
2. 그냥 맘 편히 투자할 말한 기업 어디 없나 알고 싶은 것임.
3. 20년 전 애플에 마음 편히 투자했더라면, 10년 전에 테슬라에 마음 편히 투자했더라면 하고 후회하고 있는 사람 많을 거임.
©Milan Csizmadia, 출처: Unsplash4. 그럼, 2023년 현재 시점에서는 그런 기업이 없을까?
5. "있겠지...내가 몰라서 그렇지..."
6. 10년 뒤 지금을 바라봤을 때, 분명 10년 전에 사고 묻어둘 걸 하는 기업의 소유권권이 있을 것임.
7. 그렇다면, 우리의 초점은 그 기업이 무엇인지에 초점을 맞춰야겠음.
8. 그래서 나는 계속 탁월한 기업을 알아보는 선별력을 반복적으로 강조하고 있음.
9. 이쯤에서 선별력을 기르고 싶다고 열망한다면 작은 포인트를 함께 짚어보면 좋겠음.
10. 전문가가 아닌 사람이 다이아몬드와 큐빅을 어떻게 구별할 수 있겠음?
11. 셋 중 하나임. 다이아몬드 선별 공부를 통해 선구안을 기르거나, 전문가에 가서 선별을 요청하는 것임.
12. 둘 다 좋은 방법이라고 생각하지만, 대부분 사람들은 생각보다 둘다 시도하지 않음.
13. 그렇다면 남는 하나의 방법은?
14. 장기간의 시간을 두고 기다려보는 것임.
©Federico Di Dio photography, 출처: Unsplash15. 오랜 시간이 지났을 때, 다이아몬드는 진짜이기 때문에 다이아몬드로 남아 있고, 큐빅은 닳아서 깎여나갈 것임.
16. "아놔, 그 오랜 시간 어떻게 기다림?"
17. 그럼 좀더 빠른 방법을 말해주겠음.
18. 지금을 기준으로 과거 10년 전, 20년 전을 복기해보는 것임.
19. 과거는 이미 지났기에 제대로 복기해보면 10년, 20년을 버는 교훈을 얻을 수 있음.
20. 전 세계 투자가 중에 진짜인 사람 누가 떠오름?
21. 투자에 '투'를 모르는 사람도 워런 버핏 할아버지를 알고 있을 것임.
22. 버핏 옹의 투자 경력은 80년을 넘었음.
23. 버핏 옹은 80년 넘게 주식 시장에서 살아남았으며 여전히 발군의 퍼포먼스를 보여주고 계심.
24. 버핏 할아버지는 2011년 실적 보고에서 뭐라고 했을까?
25. "우리는 보유 주식을 단기 전망에 따라 사고파는 유가증권이 아니라, 훌륭한 기업에 참여한 동업자 지분으로 생각합니다."
워런 버핏 바이블저자리처드 코너스,워렌 버핏출판에프엔미디어발매2017.12.15.26. 버핏 할아버지의 투자 철학, 과거나 지금이나 다르지 않음.
27. 버핏 옹의 버크셔 해서웨이는 자본의 대부분을 훌륭한 기업에 집중 투자하여 장기 동행하고 있음.
28. 그런데, 버핏 옹보다 투자 경력이 적은 대부분의 투자자들의 퍼포먼스는 어떰?
29. 매일 바뀌는 주식 시황에 마음이 두근두근, 미국 반도체 급락에 마음이 두근두근, 테마주에 탈까 말까 두근두근.
30. 80년 투자 생존자 버핏 옹은 단기 전망에 따라 트레이딩하지 않는다고 했는데, 대부분 투자자는 반대로 행동하고 생존하길 기도함.
31. "버핏도 사람이라 실수합니다..."
32. 맞는 말임. 버핏 옹도 사람이기에 90이 넘은 나이에도 투자에 실패할 수 있음.
33. "나는 터무니없는 투자도 했습니다. 큰 실수를 적어도 하나 저질렀고 작은 실수는 여러 번 저질렀습니다."
34. 주주총회에서 버핏 할아버지는 공개적으로 자신의 잘못을 매번 인정하고 뉘우침.
35. 자신의 잘못을 솔직히 인정하고, 복기하면 그 만한 실력 증진의 자양분은 없다고 생각함.
36. 그런데, 당신은?
37. 자신의 투자 손실을 보며, 인정하고 투자 과정을 제대로 복기해본 적 있음?
38. 만약, 투자 실패를 인정하고 그 때마다 기록하고 복기했다면 투자의 깊이가 달라졌을 것이라고 확신함.
39. 버핏 옹은 주식 가격이 하락하면 어떻게 대응할 것 같음?
40. "사실은 우리 포지션을 늘릴 자금이 있는 한, 우리는 이런 가격 하락을 오히려 즐깁니다."
41. 주가가 떨어지면 주식을 사겠다고 분명히 말하고 있음.
©愚木混株 cdd20, 출처: Unsplash42. 오랜 시계열에도 살아남은 버핏 옹은 투자계의 진짜 거인임.
43. 나와 당신은 시간의 흐름 속에서 아직 검증 안된 애송이임.
44. 그렇다면, 애송이 원칙을 고수하는 게 맞음?
45. 인정할 건 인정하고, 진짜에게 배우는 게 맞겠지.
46. 진짜의 철학과 원칙을 흡수하고, 충분히 경험을 쌓은 후 자기 경험 속에 녹이는 게 맞음.
47. 결국, 시간이 다이아몬드와 큐빅을 가르는 바로미터임.
48. 지금부터 향후 10년, 20년 간 투자 바닥에서 살아남으면 높은 확률로 자산의 급이 올라간다고 확신함.
49. 단, 손 안에 든 얼음마냥 녹아내리지 않고 살아남아야 함.
50. 시간의 관문을 통과한 진짜에게 배워 생존하길 간절히 요망함.
51. 진짜에게 배우면 자산과 인생의 급이 복리로 높아질 것임.
52. 이상 끝.
한번 사는 인생, 제대로 살아봅시다. 지나간 돈은 다시 벌면 되지만 흘러간 시간은 결코 돌아오지 않습니다.
